1 de diciembre de 2009 / 19:00 / en 8 años

Regulador Brasil revisa compra GVT de Vivendi, Telefónica atenta

* Vivendi posee 51% de brasileña GVT, sin contar opciones

* Tiene hasta el 17 de febrero para ejercer derecho a

comprar acciones de GVT

* Regulador brasileño cuestiona procedimientos compra de GVT

* Telefónica podría reabrir oferta por GVT, según fuentes

Por Guillermo Parra-Bernal

SAO PAULO, 1 dic (Reuters) - La francesa Vivendi dijo el martes que posee ahora más del 50 por ciento de la firma brasileña de telecomunicaciones GVT y que aún puede ejercer opciones para comprar otro 12 por ciento, mientras aumenta el escrutinio del órgano regulador sobre la transacción, mientras Telefónica (TEF.MC) se mantiene atenta a la revisión.

Vivendi (VIV.PA) informó a las autoridades francesas el martes que compró un 5 por ciento adicional de participación en GVT GVTT3.SA, otorgándole a la firma parisina el control sobre la empresa de telecomunicaciones brasileña.

En otro documento enviado al regulador brasileño el martes, Vivendi dijo que tenía hasta el 17 de febrero para ejercer el derecho de comprar hasta 16,41 millones de acciones de GVT, o el equivalente a casi el 12 por ciento, al fondo de inversión británico Tyrus Capital.

Dicha participación le daría a Vivendi alrededor de un 63 por ciento de las acciones con derecho a voto de GVT, desde el 51 por ciento que posee actualmente.

La comunicación tuvo lugar después de que el regulador de valores de Brasil CVM cuestionó por qué Vivendi y Tyrus no habían establecido opciones irrevocables que aumentarían en 12 por ciento la participación de la gigante francesa en GVT.

Vivendi dijo que su contraparte en la transacción era Tyrus Capital.

"Investigaciones realizadas por la CVM cuestionan la capacidad de las contrapartes de Vivendi de honrar los contratos de opciones descritos en la presentación (anterior)", dijo el regulador en el comunicado.

Incluyendo las opciones, Vivendi posee ahora un 62,9 por ciento de GVT. La oferta de Vivendi valora la firma brasileña en 7.200 millones de reales, unos 2.760 millones de euros.

El regulador brasileño también afirmó que Vivendi no cumplió con el plazo para entregar detalles sobre la naturaleza de las transacciones de opciones sobre acciones.

"Sentimos muy enérgicamente que todo fue realizado de acuerdo a los más altos niveles de gobernanza corporativa", dijo en una entrevista desde París Simon Gillham, vicepresidente de comunicaciones de Vivendi.

"Sentimos que estamos respondiendo a toda la información en forma oportuna y estamos muy confiados de que los reguladores están recibiendo todas las respuestas de Vivendi antes y durante el proceso", añadió.

TELEFÓNICA

En una respuesta al CVM difundida el jueves, Vivendi afirmó que no tiene "legitimidad" para evaluar si Tyrus era capaz de cumplir con el acuerdo.

Como parte de su adquisición de GVT, Vivendi había firmado un acuerdo con Tyrus para comprar la participación del 19,6 por ciento, o 24,93 millones de títulos, de la compañía telefónica brasileña.

Vivendi adquirió 8,52 millones de papeles de GVT a Tyrus el 17 de noviembre, pero aún tiene que ejercer su opción de compra del resto, explicó GVT el lunes en una presentación ante la autoridad.

Como parte de un acuerdo entre Tyrus y Vivendi, la firma de inversión británica cedió derechos de opciones de compra de acciones de GVT a Vivendi. El pago de las opciones de compra será hecho en efectivo, dijo GVT.

El 13 de noviembre, en una maaniobra inesperada, la compañía francesa adquirió un 37,9 por ciento de los títulos con derecho a voto de GVT a 56 reales cada uno, y desveló que tenía el derecho a ejercer opciones de terceros que no mencionó, con lo que ganaba un 19,6 por ciento adicional en la compañía.

Vivendi se impuso a la española Telefónica (TEF.MC), superando la oferta de 50,5 reales por acción de Telefónica, realizada el 4 de noviembre en un 10,9 por ciento. La oferta de 4.000 millones de dólares de Telefónica había sido vista por la mayoría de los analistas como una triunfadora segura.

Telefónica estará atenta a las novedades y podría retomar un plan para comprar a GVT, dijo el martes el diario Valor Economico.

Una portavoz de Telefónica en Sao Paulo no respondió inmediatamente un mensaje de Reuters para hacer comentarios.

Información adicional de Elzio Barreto en Sao Paulo. Editado en español por Mario Naranjo guillermo.parra@thomsonreuters.com; +55-11-5644-7714; Reuters Messaging: guillermo.parra.reuters.com@reuters.net; Mesa de edición en español +562 437 4411

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below