18 de marzo de 2011 / 12:20 / hace 7 años

ACTUALIZA- Metrovacesa sube 25% por esperanzas de refinanciación

* Acude a justicia británica para forzar refinanciación de

préstamo sindicado 3.200 mlns euros

* Plan incluye ampliación capital por 1.950 mlns euros,

bancos accionistas garantizan 1.200 mlns a cambio deuda

* Entre acreedores de préstamo están RBS, Barclays, HSBC,

Santander, Caja Madrid, BBVA e ING - documento

* Acuerdo contempla también refinanciar “gran mayoría” de

préstamos bilaterales, que suman unos 2.500 mlns en total

* Analistas esperan a conocer precio de ampliación capital,

consideran positivo el preacuerdo

(añade detalles sobre Gecina, acreedores, préstamos bilaterales)

Por Tomás González y Andrés González

MADRID, 18 mar (Reuters) - Las acciones de Metrovacesa MVC.MC cotizaban con alzas de más del 25 por ciento el viernes, después de que la inmobiliaria confirmara que va a recurrir a la justicia británica para sacar adelante la refinanciación de un crédito sindicado por 3.200 millones de euros pese a la oposición de una minoría de acreedores.

“Es un plan de refinanciación muy parecido al que acordó Colonial (COL.MC), la acción reacciona positivamente porque el valor se quita la incertidumbre que tenía desde hace meses”, dijo un analista del sector.

“Ahora será clave ver a qué precio se hace la ampliación que incluye el plan”, añadió.

El grupo dijo que tiene previsto hacer uso de la fórmula jurídica británica denominada “scheme of arrangement”, que permite que una empresa lleve a cabo una reestructuración de su deuda con el apoyo de un 75 por ciento de la masa acreedora. Metrovacesa puede recurrir a la justicia británica ya que el crédito se firmó en 2006 bajo la jurisprudencia del Reino Unido.

Metrovacesa dijo en un comunicado que cuenta con el apoyo del 67 por ciento de las entidades firmantes del crédito, que representan el 90 por ciento del volumen del mismo, y que la reestructuración incluiría una ampliación de capital por importe total de 1.950 millones de euros.

En esta emisión, al menos 1.200 millones de euros estarían garantizados por entidades financieras presentes en el accionariado de la inmobiliaria, que recibirían acciones a cambio de la cancelación de deuda.

“Con este acuerdo se garantizaría la viabilidad de la compañía y (...) la sociedad continuará desarrollando su estrategia actual de negocio, basada en potenciar las áreas de patrimonio de la compañía, maximizando los ingresos y buscando nuevas vías de eficiencia”, dijo Metrovacesa.

El periodo habitual para que el juez británico dictamine en estos casos es de entre un mes y mes y medio, dijeron fuentes de Metrovacesa.

Según un documento al que tuvo acceso Reuters, entre los acreedores del préstamo sindicado estarían RBS (RBS.L) y Barclays (BARC.L) por 342 millones en los dos casos, HSBC (0005.HK) por 300 millones, Santander (SAN.MC) por 225 millones, Caja Madrid por 225 millones, BBVA (BBVA.MC) por 200 millones e ING ING.AS por 144 millones.

La empresa no quiso confirmar las cifras.

<^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^

Para ver un listado completo con todas las entidades del préstamo sindicado, haga click en [ID:LDE72H13J]

^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^^>

Los grupos financieros accionistas de Metrovacesa son Santander (23,63 por ciento), BBVA (11,43), Popular POP.MC (10,92), Sabadell (10,41), Caja Madrid (9,13), Barclays (6,98) y La Caixa (5,19). Estas entidades adquirieron sus participaciones en la sociedad como dación en pago de deudas de la familia Sanahuja, antiguos propietarios de la empresa.

A las 12.30 horas las acciones de Metrovacesa subían un 21,91 por ciento a 7,79 euros.

REFINANCIACIÓN EN DOS TRAMOS

Metrovacesa explicó que la reestructuración se realizaría en dos tramos, uno por 1.860 millones de euros vinculado al negocio patrimonialista y con vencimiento a 5 años.

El segundo, de 600 millones de euros, estaría vinculado al suelo y las promociones residenciales con vencimiento a 10 años.

Fuentes de la empresa señalaron que la participación del 26,85 por ciento de la inmobiliaria francesa Gecina (GFCP.PA) estaría pignorada en la nueva refinanciación, de igual manera que lo estaba en el actual sindicado. A precios de mercado del viernes, esta participación valía unos 1.500 millones.

Según fuentes de la empresa, el acuerdo recoge también la refinanciación de “la gran mayoría” de los préstamos bilaterales que mantiene Metrovacesa con diversas entidades --por unos 2.500 millones-- y que tendría un período de carencia de cinco años sobre la devolución del principal.

La deuda neta de Metrovacesa a final de diciembre ascendía a 5.726 millones de euros, con un GAV (valor bruto de los activos) de 7.852,7 millones y un NAV (valor neto de los activos) de 1.496,3 millones.

Editado por Carlos Ruano

0 : 0
  • narrow-browser-and-phone
  • medium-browser-and-portrait-tablet
  • landscape-tablet
  • medium-wide-browser
  • wide-browser-and-larger
  • medium-browser-and-landscape-tablet
  • medium-wide-browser-and-larger
  • above-phone
  • portrait-tablet-and-above
  • above-portrait-tablet
  • landscape-tablet-and-above
  • landscape-tablet-and-medium-wide-browser
  • portrait-tablet-and-below
  • landscape-tablet-and-below