ACTUALIZA 1-CNMV advierte de posibles pérdidas en canje Liberbank

miércoles 13 de marzo de 2013 14:16 CET
 

(Agrega detalles)

MADRID, 13 mar (Reuters) - La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) advirtió el miércoles en la aprobación del folleto de canje de deuda previo a la salida a bolsa de Liberbank que la mitad de los tenedores de preferentes y subordinadas existentes sufrirán pérdidas potenciales en la oferta de recompra.

"Los tenedores de preferentes y subordinada a los que se dirige la oferta de recompra deben de considerar que (...) el valor de los instrumentos que se entregan a cambio (acciones o combinación de acciones y obligaciones subordinadas necesariamente convertibles) es superior al valor de mercado de los instrumentos que ahora poseen, aunque para la mitad de los casos resulta inferior a su valor nominal", dijo la CNMV.

El supervisor recuerda que en esos casos, la venta inmediata en mercado de los valores recibidos implicaría una "pérdida" sobre el importe originariamente invertido. A estas minusvalías se pueden añadir las pérdidas que puedan materializarse en caso de que los nuevos títulos caigan en el mercado una vez comiencen a cotizar, indica la CNMV.

Liberbank registró el viernes ante el supervisor bursátil una oferta de recompra de deuda por acciones en una operación que se enmarca dentro del plan europeo de reestructuración de la entidad.

Varias fuentes dijeron el jueves que Liberbank prevé cotizar en el mercado a finales de abril o principios de mayo.

La oferta de recompra se dirige a los tenedores de participaciones preferentes y deuda subordinada de 865,7 millones de euros (de ese volumen 549 millones de euros están en manos de inversores minoristas) que podrían recibir acciones u obligaciones convertibles o una combinación de ambas en función de los cuales se aplicarán diferentes tipos de descuentos..

El supervisor dijo que si la oferta de recompra no alcanza un nivel de aceptación superior al 90 por ciento, el FROB impondrá "inmediatamente" a los inversores que no la acepten una oferta obligatoria distinta que "podría resultar en una pérdida de valor superior" a la de la propuesta de canje voluntario.

La valoración de los instrumentos ofrecidos está basada, añadió la CNMV, en la valoración que hizo de la entidad (1.113 millones de euros).

La Comisión Europea ya a finales de diciembre pasado el plan de reestructuración de Liberbank y otras tres entidades, englobadas en el grupo 2 de bancos incapaces de afrontar por sí mismos sus deficiencias de capital, para las que identificó necesidades públicas en conjunto de 1.865 millones de euros. (Información de Jesús Aguado; editado por Tomás Cobos)